Un prêt vendeur (ou crédit vendeur) est un montage financier dans lequel le vendeur d'un bien immobilier agit en tant que prêteur en accordant un prêt directement à l'acheteur. Ce type d'accord permet au vendeur de faciliter la vente de son bien tout en permettant à l'acheteur d'obtenir un financement qui pourrait autrement dépasser ses limites de crédit bancaire. Étant donné que le vendeur prête essentiellement une partie du prix d'achat, il conserve un intérêt légal sur la propriété jusqu'au remboursement intégral de la dette.
En pratique, ce montage fonctionne souvent parallèlement à un prêt hypothécaire traditionnel contracté auprès d'une institution financière. Alors que la banque détient l'hypothèque de premier rang, le prêt vendeur est généralement structuré comme une hypothèque de second rang sur la propriété. Cette position secondaire compense le vendeur pour le risque supplémentaire qu'il assume en agissant en tant que prêteur. Les acheteurs doivent être conscients que ces prêts comportent souvent des taux d'intérêt plus élevés que les prêts hypothécaires bancaires classiques, reflétant la nature spécifique de cet accord de prêt privé.
Par exemple, si un acheteur acquiert une maison pour 400 000 dollars mais ne dispose pas de la totalité de l'apport personnel, le vendeur peut lui prêter 40 000 dollars pour couvrir une partie de ce coût. Dans ce scénario, l'acheteur obtient un prêt hypothécaire à taux fixe de 320 000 dollars auprès d'une banque et un prêt vendeur de 80 000 dollars auprès du vendeur. La propriété fait alors l'objet de deux prêts distincts, le vendeur détenant une sûreté sur le bien pour garantir sa part du financement jusqu'à ce que l'acheteur ait remboursé sa dette.