Le crédit d'impôt étranger est une disposition fiscale conçue pour éviter la double imposition des particuliers et des entités qui perçoivent des revenus à l'étranger. Il permet aux citoyens américains et aux étrangers résidents de déduire les impôts sur le revenu déjà versés à un gouvernement étranger de leur obligation fiscale fédérale américaine. En offrant ce crédit, le système fiscal garantit que les contribuables ne sont pas injustement pénalisés par le paiement d'impôts sur les mêmes revenus auprès de deux juridictions différentes.
Pour bénéficier de cet avantage, les contribuables éligibles remplissent généralement le formulaire 1116 de l'IRS. Ce crédit est spécifiquement destiné aux impôts sur le revenu imposés par un pays étranger ou une possession américaine. Si un contribuable dispose de montants de crédit inutilisés, il peut être en mesure de reporter ces montants sur l'année précédente ou sur une période allant jusqu'à 10 ans, offrant ainsi une flexibilité dans la gestion des obligations fiscales sur plusieurs périodes de déclaration.
Par exemple, si un citoyen américain travaille à l'étranger et paie un impôt sur le revenu à ce pays étranger, il peut déclarer ces paiements sur sa déclaration de revenus américaine. Au lieu de payer la totalité des impôts américains sur ce même revenu, le crédit d'impôt étranger réduit sa facture fiscale américaine totale du montant de l'impôt déjà payé à l'étranger. Ce mécanisme constitue un outil essentiel pour les contribuables internationaux afin de maintenir leur conformité tout en évitant l'impact financier d'une double imposition sur les mêmes revenus.