Le terme « Construction, Occupation, Protection, Exposition », communément désigné par l'acronyme COPE, est un cadre utilisé par les souscripteurs d'assurance de biens pour évaluer les risques associés à un bien immobilier spécifique. En analysant ces quatre catégories distinctes, les assureurs déterminent la probabilité d'un sinistre et décident s'il convient d'émettre une police d'assurance pour la propriété.
Chaque composante du COPE traite un facteur de risque spécifique. La « Construction » examine les matériaux utilisés pour bâtir la structure, tandis que l'« Occupation » s'intéresse à l'utilisation du bâtiment et à la densité de ses occupants. La « Protection » évalue les dispositifs de sécurité tels que les systèmes de gicleurs et la proximité des services d'incendie, et l'« Exposition » prend en compte les menaces externes telles que les zones inondables ou les zones à haut risque d'incendie de forêt.
Par exemple, un souscripteur pourrait classer un bâtiment comme étant à haut risque s'il est construit avec des matériaux inflammables, utilisé pour la fabrication de produits volatils et dépourvu de système de gicleurs interne. Si ce même bâtiment est également situé loin d'une caserne de pompiers, l'évaluation COPE cumulative conduirait probablement l'assureur à exiger des primes plus élevées ou à refuser totalement la couverture.