Bâle III est un cadre réglementaire international conçu pour renforcer le secteur bancaire en améliorant la gestion des risques, la supervision et la transparence. Élaboré par le Comité de Bâle sur le contrôle bancaire en 2009, cet accord constitue une réponse mondiale aux vulnérabilités révélées lors de la crise financière de 2007-2008, période durant laquelle de nombreuses institutions se sont révélées être surendettées et sous-capitalisées.
Ce cadre fonctionne en fixant des exigences minimales en matière de fonds propres, de levier et de liquidité bancaires. Alors que les accords précédents se concentraient principalement sur les niveaux de capital et les modèles internes d'évaluation des risques, Bâle III a introduit des règles plus strictes pour garantir que les grandes institutions financières conservent suffisamment d'actifs de haute qualité pour résister aux périodes de tensions économiques. Ces mesures visent à prévenir les défaillances systémiques et à protéger l'économie dans son ensemble contre l'effondrement d'établissements individuels.
En pratique, ces réglementations imposent aux banques de détenir un coussin de fonds propres plus important pour absorber les pertes potentielles. Par exemple, si une banque est confrontée à un ralentissement soudain du marché, les exigences de liquidité imposées par Bâle III garantissent que l'institution dispose de suffisamment de liquidités ou d'actifs liquides pour honorer ses obligations sans nécessiter d'intervention d'urgence. Bien que de nombreuses composantes soient déjà actives, les ajustements finaux, connus sous le nom de « Bâle III Endgame », continuent d'être mis en œuvre par les régulateurs afin d'affiner davantage ces normes de sécurité.